加拿大百科系列---加拿大經(jīng)濟三
發(fā)布時間：2014-01-06
摘要：加拿大移民一直是中國公民理想的地之一，那么加拿大到底有哪些優(yōu)勢，加拿大是怎樣的一個國度 ，如此受移民青睞，亨瑞小編特意搜羅各種資料，為新移民做了加拿大百科系列，幫助加拿大新移 民方方面面了解加拿大，下面向大家介紹加拿大經(jīng)濟。
加拿大移民一直是中國公民理想的地之一，那么加拿大到底有哪些優(yōu)勢，加拿大是怎樣的一個國度 ，如此受移民青睞，亨瑞小編特意搜羅各種資料，為新移民做了加拿大百科系列，幫助加拿大新移 民方方面面了解加拿大，下面向大家介紹加拿大經(jīng)濟。
【金融】
一 中央銀行
加拿大銀行（Bank of Canada）所起的作用是規(guī)范信貸和貸幣。它擁有廣泛的獨立操作權(quán)力，但是貨幣政策上的最終決定權(quán)仍然掌握在聯(lián)邦財政部長的手中。聯(lián)邦財政部長的權(quán)力不僅涉及銀行，而且涉及其它在聯(lián)邦注冊或取得法人地位的私營金融機構(gòu)。
加拿大中央銀行1935年3月11日開始營業(yè)，它的責(zé)任是：以國家經(jīng)濟生活為最高利益，規(guī)范信貸和貨幣，控制和保護國家貨幣市場的價值，高速生產(chǎn)、貿(mào)易、物價和就業(yè)水平，提高加拿大的經(jīng)濟與金融福利。憑著立法賦予它的巨大權(quán)力，中央銀行對于加拿大的貨幣和信貸增長均有控制性的影響力，并從而影響到消費和經(jīng)濟活動水平。
中央銀行的董事會包括一名董事長，一名高級副董事長，十二名來自全國各地和各個行業(yè)的臨時董事。財政部副部長在董事會中也占有一席，但無投票權(quán)。外來董事由財政部委任，任期三年，他們委任的董事長和副董事長任期七年。所有任命均需院督的批準(zhǔn)。
中央銀行所關(guān)心的主要總是之一是保持低通貨膨漲率。當(dāng)消費增長過速，經(jīng)濟發(fā)展過熱，通貨膨漲率便可能上升。中央通常采取提高利率的手段,增加消費成本,從而抑制消費,以阻止通貨膨漲率上升。反之，當(dāng)經(jīng)濟發(fā)展過于緩慢，消費意愿低迷時，中央銀行便降低利率，以降低投資成本來刺激生產(chǎn)和消費，從而促進經(jīng)濟的發(fā)展。
1993年12月中央銀行和財政部聯(lián)合宣布，將1995年至1998年的通貨膨漲率控制在1%至3%的范圍內(nèi)。這一目標(biāo)的公布清楚地表明了該段時期內(nèi)利率的走向，使公司和個人在做出其經(jīng)濟決定時有一個決策參考。
中央銀行不接受個人的存款，也不和特權(quán)銀行爭奪商業(yè)銀行業(yè)務(wù)。它是加拿大公共債務(wù)管理方面的政府財務(wù)代理。中央銀行可以買、賣聯(lián)邦、省以及英國和美國政府發(fā)行或擔(dān)保的有價證券和一部分商業(yè)債券，可以買賣貴金屬和外幣。它可以接受聯(lián)邦政府、省政府、特許銀行以及加拿大付款協(xié)會成員的無息存款，也可以接受外國中央銀行的存款。
中央銀行可以向特權(quán)銀行或在中央銀行有存款的CPA成員機構(gòu)發(fā)放不超過6個月的有抵押的貸款。聯(lián)邦和省政府也可以向中央銀行告貸。中央銀行必須公布它的放貸利率，這便是央行利率（the Bank Rate）。
在加拿大，唯一的發(fā)行鈔票權(quán)屬于中央銀行。中央銀行是根據(jù)公眾的需要而定量發(fā)行鈔票。在1995年，平均有十億張鈔票在市面上流通，總值大約為二百六十億。
二 貨幣制度
加拿大的貨幣制度以十進制為基礎(chǔ)，貨幣單位是元（dollar,符號Can$）。中央銀行有唯一的鈔票發(fā)行權(quán)。聯(lián)邦政府則有唯一的硬幣發(fā)行權(quán)。政府是通過加拿大皇家鑄幣廠發(fā)行硬幣的。目前市面上流通的加拿大貨幣為：
硬幣：一分，五分，十分，二十五分，一元和二元；
紙幣：五元，十元，二十元，五十元，一百元，一千元。
自1939年以來，加幣一直都是屬于固定匯率，但比例有所變化。自1950年10月2日起，加幣開始成為浮動匯率。在其后的兩年中，外幣兌換控制條例先后被取消，加幣對美元的比價也起落不定，從低于美元到超過美元，現(xiàn)在則又回到低于美元的價位。
在60年代初，由于外資流入加拿大的數(shù)量劇降，加幣面臨壓力，相對美元大幅度貶值。加拿大當(dāng)局為了穩(wěn)定匯率，開始拋售外幣，并向國際貸幣基金，美國及英國大幅度舉措。1962年5月，加拿大又恢復(fù)到固定匯率政策，將加幣定在0.9250美分的匯率，允許浮動的范圍為上、下各一個百分點。
1970年5月31日，加拿大政府再次解除固定匯率。最初階段加幣和美元基本上相等。但在1977-1986年間，加幣開始貶值，最低時曾降到1986年的0.69美分。1991年加幣反彈到0.89美分，但從此之后又開始下跌，1997年底的匯率基本上保持在0.71美分左右。
三 金融機構(gòu)的管理
�。ㄒ唬� 有關(guān)規(guī)定
新的《銀行條例》，《保險公司條例》和《信托與貸款公司條例》允許金融機構(gòu)在國內(nèi)外進行更大的競爭。新規(guī)定增加了各類金融機構(gòu)之間相互擁有的機會。
新的立法也消除了金融業(yè)中的一些分工：信托公司和保險公司向消費者和公司放貸的權(quán)利增加了；銀行和信托公司可以擁有保險公司；銀行和保險公司可以擁有信托公司。所有的機構(gòu)都可以同它們的信用卡顧客推銷其下屬公司的服務(wù)項目。
這三項新的立法規(guī)定，銀行、信托公司、放貸公司和保險公司必須向顧客公布它們貸款的成本和收費的成本。雖然銀行可以擁有保險公司，但是不準(zhǔn)通過它們的分行去推銷的保險項目包括：信用卡保險，房屋貸款保險和旅行保險。
加拿大的銀行作業(yè)是由銀行法管制的，該法對銀行的成立，儲備金（1994年以后被廢除）比例，什么是銀行可做和不可做的事情，均有詳細的規(guī)定。銀行法通常是十年左右修正一次，從1871年以來，主要的修正共有11次，最近的一次在1991年。
新的銀行法和原先的一樣，規(guī)定銀行的股東必須分散，不許任何個人或集團擁有10%以上的股份，同時銀行不準(zhǔn)從事汽車租賃業(yè)務(wù)。
�。ǘ� 金融機構(gòu)督察
金融機構(gòu)督察（the Superintendent of Financial Institutions）負責(zé)執(zhí)行銀行法，保險公司法，信托與貸款公司法，和其它的有關(guān)立法。金融機構(gòu)督察向財政部長負責(zé)。督察辦公室的職責(zé)包括監(jiān)督銀行、信托公司、保險公司、貸款公司、信用合作社、投資公司和受聯(lián)邦管轄的養(yǎng)老金機構(gòu)。
督察的職責(zé)包括：
�。薄z查金融機構(gòu)的事務(wù)，以確定有關(guān)規(guī)定是否被遵守，以及機構(gòu)的財務(wù)是否健全；
�。病⊥ㄟ^檢查，確保這些機構(gòu)的作業(yè)符合存款戶、保單持有者、債權(quán)人和股東的利益；
３ 每年至少向財政部長作一次工作匯報；
�。础〕洚�(dāng)財政部長的金融機構(gòu)事務(wù)顧問。
�。ㄈ� 加拿大存款保險公司
存款保險公司（the Canada Deposit Insurance Corporation,簡稱CDIC）成立于1967年，其成員包括銀行，信托公司和貸款公司。加拿大存款保險公司主要功能是對存款戶的存款進行保險，最高保額為六萬元加幣。它的目的包括：促進各成員機構(gòu)高標(biāo)準(zhǔn)的商業(yè)和金融操作；促進并且提高加拿大金融系統(tǒng)的穩(wěn)定性和競爭力。
由于CDIC的存在，加拿大一般銀行的存款戶都可以對其存款的安全性高枕無憂。但是有一點必須注意。CDIC所擔(dān)保的六萬元是加幣，因而外幣存款不在其保險范圍內(nèi)。
CDIC的董事會共有九名董事，其中之一由院督（Covernor in Council）任命為董事長，其余八名分別為：加拿大銀行行長，財政部副部長，金融機構(gòu)督察和一名副督察，外加四名來自私營機構(gòu)的董事。
�。ㄋ模� 加拿大付款協(xié)會
加拿大付款協(xié)會（the Canadian Payment Association,簡稱CPA）成立于1980年，它是一個受政府規(guī)定制約的公共目的組織，其任務(wù)?quot;建立和運行一套全國清賬和結(jié)算系統(tǒng)，并規(guī)劃全國支付系統(tǒng)的發(fā)展"。加拿大銀行和特許銀行是該協(xié)會的法定成員，其它接收存款的金融機構(gòu)亦有資格參加該協(xié)會。
CPA在電子結(jié)算，自動提款機，電子轉(zhuǎn)賬、電子資料交換和其它各種迅捷高效率的支票結(jié)算系統(tǒng)等方面均發(fā)揮了關(guān)鍵性的作用。
�。ㄎ澹� 新技術(shù)
銀行和證券業(yè)目前面臨的一些問題包括新的資訊和通訊技術(shù)的出現(xiàn)。在過去的二十年中，電腦技術(shù)使得自動柜員機和日息的計算成為可能。今天，股票和債券市場可以說已經(jīng)是全球一體了，一天二十四個小時都在交易。全球的投資、貨幣兌換和股票買賣都可在一個地方進行。
美國與歐洲和投資商正在采取行動，以利用這一新生技術(shù)。由于加拿大金融界的規(guī)模相對比較小，它將依靠新的作業(yè)規(guī)定和與外國金融公司的合作來跟上這些最新的發(fā)展。
四 各類金融機構(gòu)
�。ㄒ唬� 銀行
銀行的業(yè)務(wù)包括：接收存款，放貸，證券和外幣買賣以及保險箱業(yè)務(wù)。目前，加拿大銀行的資產(chǎn)已經(jīng)超過7770億加幣，其中30%以上為外幣。
1 兩類銀行
1980年的《銀行法》允許建立外國銀行或少數(shù)人控股的銀行，即所謂的B類銀行。而A類銀行則屬于傳統(tǒng)的銀行，任何個人或團體都不得擁有10%以上的股份。1988年，A類和B類銀行又被改稱為一類和二類銀行。
這兩類銀行的區(qū)別主要仍是股權(quán)的情況的不同。截至1994年8月，加拿大共有7家一類銀行和53家二類銀行。
1987年新的立法允許銀行擁有證券行。1991年的立法允許銀行擁有信托和保險。金融服務(wù)業(yè)傳統(tǒng)的"四大支柱"（銀行、信托、保險和證券）從此合而為一。
2 特許銀行（Chartered Banks）
加拿大的特許銀行是由國會特許批準(zhǔn)，根據(jù)《銀行法》開展業(yè)務(wù)的。在過去的一個半世紀(jì)中，銀行系統(tǒng)發(fā)展出一套全國分行的網(wǎng)絡(luò)。雖然現(xiàn)在的特許銀行的數(shù)目比本世紀(jì)初的時候少，但分行的數(shù)目卻大為增加。目前國內(nèi)銀行分行的數(shù)量高達7，971個，在海外60個國家開設(shè)300個辦事處。
加拿大國內(nèi)的特許銀行經(jīng)歷了許多次兼并和合并。1901年34家特許銀行到了1931年僅剩10家。1953年，成立了麥肯太爾銀行。1955年多倫多銀行和道明銀行合并，成立了多倫多道明銀行。1956年巴克萊銀行和加拿大帝國銀行合并；1961年加拿大商業(yè)銀行和帝國銀行合并，成立了今天的加拿大帝國商業(yè)銀行。
現(xiàn)在加拿大的特許銀行一共有八家，其余的六家為：滿地可銀行，諾瓦.斯高莎銀行，加拿大省銀行，皇家銀行，國民銀行和麥肯太爾銀行。它們當(dāng)中歷史最久的是滿地可銀行；資金最大的是皇家銀行。
�。ǘ� 信用社
加拿大的信用社是消費者共同擁有的一種金融機構(gòu)，每個存款戶都是股東。它提供儲蓄、貸款、支票等業(yè)務(wù)。截至1993年底，加拿大共有2，553家信用社，975萬名成員，資產(chǎn)超過900億元加幣。
�。ㄈ� 信托公司
加拿大的第一家信托公司成立于1872年。目前加拿大的71家信托公司在全國有一千一百多家分行及六百五十多家地產(chǎn)辦事處。
加拿大的信托公司可以根據(jù)聯(lián)邦或省的法律成立，并且允許跨省營業(yè)。它是唯一經(jīng)政府授權(quán)可以提供信托業(yè)務(wù)的公司，其職能包括充當(dāng)執(zhí)行人，受托人和財務(wù)代理等，包括對財產(chǎn)和投資的管理。
信托公司也接受存款和支付利息。這些存款相當(dāng)于受托款，其本金和利息均由信托公司本身保證。由于信托公司通常支付的利息較高，營業(yè)時間較長，其零存與定存業(yè)務(wù)在過去10年中增長了300%以上。
信托公司的服務(wù)對象包括企業(yè)和個人。服務(wù)項目包括：股票的注冊與轉(zhuǎn)讓，紅利的分發(fā)和其它股東服務(wù)，債券的托管，養(yǎng)老金的托管等等。目前這一行業(yè)的資產(chǎn)超過二千九百五十億元加幣。
（四） 保險公司
加拿大的保險公司或會社都必須向各省的保險當(dāng)局注冊或申領(lǐng)牌照，然后才能營業(yè)。截至1995年底，向聯(lián)邦保險部注冊在案的共有29家會社和346家公司。
根據(jù)1992年的《保險公司法》，保險公司發(fā)放商業(yè)貸款和消費者貸款的權(quán)力有所擴大，但它們?nèi)匀粺o法接受存款。新的規(guī)定將使保險公司的壽險客戶直接享受該公司經(jīng)營狀況的利益，公司必須公布資料，使客戶了解公司的財務(wù)狀況�？蛻暨�有權(quán)在公司內(nèi)投票。
新規(guī)定將保險公司變成普通的股份公司，而不是以前的那種由保單持有者擁有的"共有公司"。這一改變使公司得以發(fā)行優(yōu)先股，并改善它們的借貸能力。
1 人壽與健康保險
加拿大的人壽保險市場非常國際化，競爭也極為劇烈。開展這項業(yè)務(wù)的保險公司除了加拿大公司之外，還有美國的，英國的和歐洲的公司。同時許多加拿大公司也在海外成功地經(jīng)營了許多年。
目前在加拿大的140家人壽保險公司中，79家是加拿大注冊的，48家美國的，2家是英國的，11家來自歐洲大陸。其中113家根據(jù)聯(lián)邦法注冊，提供了88%的壽險業(yè)務(wù)。
加拿大多數(shù)的人壽保險與健康保險公司由聯(lián)邦政府管制，以保證投保人的利益。政府人員定期檢查保險公司，以確保其精算負債足以支付理賠。公司必須將年報定期上交聯(lián)邦金融機構(gòu)督察辦公室，列明公司的資產(chǎn)、負債、營收、付財以及其它的財務(wù)資料。
執(zhí)業(yè)的保險公司必須先在所在的省份領(lǐng)取執(zhí)照。各省的政府對執(zhí)照、經(jīng)紀(jì)行為、合同內(nèi)容、客戶服務(wù)及投訴等都有一系列相應(yīng)的規(guī)定。
截至1995年底，加拿大人擁有一萬六千億元加幣的壽險保單，比1994年多出了七百億元，較十年前更是多出了一倍。其中的88.6%是買自加拿大的公司，其它的買自美國，英國及歐洲的公司。
1995年，加拿大人擁有壽險客戶約有一千三百萬人，團體客戶有十一萬一千一百個，總投保人數(shù)約為二千二百八十萬人。目前團體投保約占總數(shù)的51.4%，個人投保占48.6%。在團體壽險中，62%是雇員團體，9%是工會會員和協(xié)會會員。在個人壽險中，40%是長期儲值性的，60%是短期無儲值的。若將未投保人排除在外，1995年底加拿大人壽保險的全體投保人的平均保額為99，100元加幣。加拿大百分八十三的家庭擁有某種形式的壽險，平均每個家庭的投保額為174，500元加幣。
2 健康與殘廢險
投保于私營的健康與殘廢險的人數(shù)持續(xù)上升，1995年的團體投保人數(shù)為：四百八十萬人投長期殘廢險，一百六十萬人投短期殘廢險。個人投保數(shù)為七十萬九千人。
購買額外醫(yī)療保險的人數(shù)為一千二百五十萬人，他們可以獲得省政府社會保險范圍之外的服務(wù)，1995年，共有二百七十萬工人和他們的四百萬個家屬享受了牙醫(yī)保險。
3 財產(chǎn)及災(zāi)難保險
普通保險是指人壽保險以外的一切保險。它是1804年首次被引進加拿大，1809年出現(xiàn)了加拿大首家普通險公司。1994年普通險公司的保費收入為一百六十億元加幣。
目前全國性的普通險大公司約有一百家，其它的一些公司多是地方性或?qū)I(yè)性的。
1994年，53.1%的保費來自汽車保險，財產(chǎn)險（包括火險、個人財產(chǎn)、地震、爆炸、偽造、陸上運輸、偷盜、天氣及風(fēng)暴等）占32.9%。第三責(zé)任險及其他災(zāi)害險占14%。
外資公司及其分公司在普通保險市場上所占的比例極大，其中英國公司尤為突出。1994年英資公司的市場占有率達22%，加拿大公司占38%，其余的外資公司約占40%。
�。ㄎ澹� 證券行
加拿大證券行協(xié)會（The Investment Dealers Association of Canada,簡稱IDA）是證券業(yè)中自我規(guī)范的機構(gòu)。其成員負責(zé)95%以上的證券交易。IDA的作用是：通過研究，公告和介紹，建立并貫徹高標(biāo)準(zhǔn)的業(yè)務(wù)程序，一個儲蓄政策的框架以及促進資本增值和有效分布的投資。
IDA是1916年應(yīng)聯(lián)邦政府戰(zhàn)爭貸款的要求而成立的。現(xiàn)在的成員已包括125家證券行，26，000名從業(yè)人員。
為了保護投資者和IDA的成員，發(fā)展和實施一套恰當(dāng)?shù)淖晕乙?guī)范程序是極為必要，而且必須保持連續(xù)不斷。IDA的成員必須符合商業(yè)行為的高標(biāo)準(zhǔn)，維持足夠的資金和保險，并且要表現(xiàn)出它的經(jīng)驗和能力。進入該行業(yè)的人必須是品德良好，并且學(xué)完了規(guī)定的課程。
"加拿大投資者保護基金"是IDA和各交易所資助的。IDA的成員一旦倒閉，投資者的利益可以從該基金處得到賠償。
所有的這一切規(guī)定和設(shè)施，都保證了投資者及證券業(yè)的利益以及證券市場的公信度�？蛻羧魧DA的成員有任何不滿，都可以向IDA提出投訴。
五 股票融資
�。ㄒ唬� 有關(guān)股票的規(guī)定
只有上市公司才可以向市場發(fā)行股票。組建公司的文件及修正件將確定公司是上市公司還是私人公司。
證券業(yè)的監(jiān)管是屬于省政府的職責(zé)范圍，各省都對證券的銷售有立法規(guī)定，此外，政府對招股書、個人出售股票的登記以及特殊銷售證券的方法都有詳細的專門規(guī)定。
每省都設(shè)有證券委員會或類似的機構(gòu)，來監(jiān)督證券買賣的公平性。他們有權(quán)調(diào)查可疑的交易，對于違規(guī)者，他們有權(quán)施以罰款和其它懲罰性措施。
在一般的情況下希望上市的公司必須將招股書及有關(guān)材料遞交給證券委員會，或向其他同類機構(gòu)提出申請。申請材料必須詳細說明公司的業(yè)務(wù)性質(zhì)，財務(wù)結(jié)構(gòu)和上市的股票。
礦業(yè)、石油和天然氣公司必須額外提交地質(zhì)報告。所有的財務(wù)報表都需通過審計。上市公司必須及時讓投資大眾了解公司的業(yè)務(wù)進展情況。
（二） 股票交易所
加拿大的證券交易多數(shù)由各個省份來進行規(guī)范。聯(lián)邦的《刑典》和公司立法只對某些活動有效，證券法的立法和執(zhí)法都是由省政府控制的。由聯(lián)邦規(guī)范的金融機構(gòu)的一些證券活動則歸聯(lián)邦的"金融機構(gòu)督察辦公室"來規(guī)范。
隨著金融業(yè)規(guī)定的放寬，新的團體不斷進入證券交易領(lǐng)域。這些包括非居民、銀行、保險公司和信用社等。
在設(shè)有證券交易所的省份，證券委員會將許多權(quán)利都下放給交易所。因此交易所負起了監(jiān)督交易的責(zé)任，包括對交易的具體條件的規(guī)定，對不符規(guī)定的公司予以除牌，規(guī)范交易所成員和公眾之間的交易，對違規(guī)的成員予以懲罰。
此外，股票經(jīng)紀(jì)還必須向證券委員會登記，其雇主經(jīng)紀(jì)行也必須得到交易所的批準(zhǔn)。違規(guī)的人員或公司均可能被吊銷登記和批文。因而各省的證券管理人員和交易所對股票經(jīng)紀(jì)有著直接的控制。這套控制系統(tǒng)一直都在被強有力的執(zhí)行著。
目前加拿大共有五個交易所，他們分別是：多倫多，滿地可，溫哥華，阿伯塔和溫尼別格。另外還有三家期貨交易所：多倫多，滿地可和溫尼別格。多倫多股票交易所的交易價值約占全國的81%，它在1993年的股數(shù)交易量為一百四十八千萬股，金額為一千四百七十億元加幣。
